JAKKS Pacific Inc: il re del portafoglio My Coffee Can per maggio (NASDAQ:JAKK)

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La mia terza parte del portfolio di lattine di caffè includerà un'analisi completa del vincitore del portfolio finora, JAKKS Pacific (NASDAQ:JAKK). Per riferimento, la seconda puntata dell'articolo del portfolio può essere trovata qui e la prima qui.

Ci sono stati vincitori e vinti, ma JAKKS Pacific ha fatto sempre più strada da quando l'ho aggiunto alla mia lattina di caffè, un portafoglio di piccole maiuscole da chiudere in una lattina di caffè e dimenticarsene. I catalizzatori che hanno aumentato gli utili dell'azienda di giocattoli sono stati in gran parte attribuiti ai franchise Encanto e Nintendo (OTCPK:NTDOY).

Comcast (CMCSA), proprietario degli Universal Studios, ha recentemente pubblicato i film The Super Mario Brothers e ha aperto la sezione Super Nintendo World degli Universal Studios Hollywood uno dopo l'altro. Ho un precedente articolo su Comcast che prevedeva che il film di Super Mario Bros. avrebbe incassato un miliardo prima che accadesse. Dato che JAKKS Pacific produce giocattoli su licenza per il franchise Nintendo, questo è stato un fantastico vantaggio.

Secondo il libro di Christopher Mayer, 100 titoli Baggers che restituiscono 100 a 1 e come trovarli. Sottolinea che gli storici 100 bagger hanno qualità che possono seguire l'acronimo SQGLP. Raccomanda di costruire un portafoglio "lattina di caffè" con questi titoli e di lasciare che il destino faccia il resto. Non scommettere più di quanto puoi permetterti di perdere:

I criteri di cui sopra sono stati utilizzati insieme allo screening Magic Formula di Joel Greenblatt, selezionando solo i titoli a bassa capitalizzazione con punteggi elevati tra i primi 50 titoli.

La metrica utilizzata negli investimenti Magic Formula/Little Book è abbastanza semplice: prende tutte le azioni del mercato azionario, meno le banche e le società di servizi pubblici (poiché la loro crescita è regolamentata), e assegna loro un punteggio combinando il rendimento degli utili e il ritorno sull'investimento. capitale. Le due percentuali vengono sommate e da queste si ricava un punteggio. Il rendimento degli utili viene calcolato dividendo gli utili per azione per il prezzo delle azioni. Credeva che il rendimento degli utili fornisse una metrica migliore rispetto al P/E poiché i valori più positivi sono migliori, mentre nel P/E un valore di proporzioni più piccole è migliore quando si analizza la parte "economica" dell'equazione. Devono esserci due parametri "positivo è meglio" da sommare per produrre punteggi ascendenti.

Il rendimento degli utili viene quindi aggiunto al ROIC%. Un esempio potrebbe essere un titolo con un EPS di 10 dollari e un prezzo azionario di 100 dollari. $ 10/$ 100 = rendimento degli utili del 10%. Questo verrebbe quindi aggiunto al ROIC. Se anche il ROIC fosse pari al 10%, il titolo avrebbe un punteggio totale di 20. Maggiore è il punteggio, meglio è. Lo screener ti consente di impostare la soglia della capitalizzazione di mercato da $ 50 milioni fino all'infinito.

Le azioni selezionate nel portafoglio originale "buy and hold" di lattine di caffè sono state scelte sulla base di una piccola capitalizzazione di mercato inferiore a 1 miliardo di dollari combinata con i punteggi più alti della Magic Formula. Ecco i risultati nel terzo mese dal primo articolo:

il mio foglio Excel

Dai 10K più recenti:

Siamo un'azienda leader di giocattoli multilinea e multimarca che progetta, produce, commercializza, vende e distribuisce giocattoli e prodotti correlati, mobili per bambini per interni ed esterni e altri prodotti di consumo. Concentriamo la nostra attività sull'acquisizione o sulla concessione in licenza di proprietà intellettuale ("IP"), marchi e/o nomi di marchi ben riconosciuti, la maggior parte con una lunga storia di prodotti ("marchi sempreverdi"). Cerchiamo di acquisire/concedere in licenza questi marchi sempreverdi perché riteniamo che siano meno soggetti alle mode o alle tendenze del mercato. Sviluppiamo inoltre prodotti proprietari commercializzati con i nostri marchi e nomi di marchi e storicamente abbiamo acquisito attività complementari per ampliare ulteriormente il nostro portafoglio.

Anche dall'MRFY 10K:

Attualmente, tra gli altri, abbiamo accordi di licenza con Nickelodeon®, Disney®, Pixar®, Marvel®, NBC Universal®, Microsoft©, Sega®, Sony®, Netflix® e WarnerMedia®.

Il 10K elenca un vasto catalogo di partnership di licenza, incluso l'accordo con Nintendo. L’accordo con Nintendo sembra attirare maggiormente l’attenzione. Vorrei sottolineare che NBC Universal è la più importante in questo momento. Gestiscono i parchi a tema degli Universal Studios sotto la società madre Comcast.